机器人继续活跃,华为产业链,飞行汽车表现 筹码逐步沉淀并稳固

wu18852138052

明日市场再做调整后或有望重新走强

今日指数冲高回落，中午说过目前情绪周期是一个修复而不是反转，所以下午的走势还算是正常。

不过有修复总归是好事，明天再震荡整理一下，大概率周四，最迟周五应该就会重新走强。

板块方面，

目前市场格局还是AI主线，机器人最强支线的组合，

因为今天AI大面积走强的可能性比较低，所以下午带动市场回暖的主要是机器人方向，并一度迎来小高潮，但无奈氛围偏弱不够支撑到尾盘，不过后市大概率还是会反复活跃。

AI最大的问题还是高位修复偏弱，

对比巨轮智能的走势会很明显，好在今天有一个杭钢股份，明天关注下反馈如何，泛算力应该还是焦点。



相对低位看端侧的消费电子、无人驾驶等，华为   可能会是后面最佳的叠加属性，下个月催化比较多。

利和兴：利和兴深度绑定华为，

有着长达10年的合作关系，包括移动智能终端、数字能源和新能源汽车等多个领域。



在过去公司主要向华为供应3C装备，其中华为对其营收的占比曾达到近7成。目前利和兴最主要的两大看点是华为服务器和机器人，切入了目前市场两大最强方向。相对位置低，概念好，市值小，近期刚刚放量启动。



其他方向整体看点仍然不是太大，



新能源这边从盘面看有资金在做左侧布局，主要是固态电池，不过右侧的节点还没到。





机构动向

今日机构参与度较昨日有所提升，净买卖额超1000万元个股共34只，净买入19只，净卖出14只，

其中净买入国贸股份2.19亿、中材科技1.79亿、联芸科技1.62亿，

净卖出蜂助手2.23亿、润建股份1.23亿、浙数文化5845万。



三、焦点公司

云天励飞：华为昇腾+AI眼镜+半导体，

公司AI芯片可广泛应用于AIoT边缘视频、移动机器人等场景，目前公司主推的芯片Deep Edge10系列搭载了公司自研的神经网络处理器NNP400T，已在智慧交通、清洁机器人等领域进行应用。



在企业级场景上，公司主要依托芯片能力和基于芯片的各种硬件形态，赋能AI行业公司及AI生态圈合作伙伴，包含AI公司、电信运营商、高校及科研院所等客户。公司Deep Edge10系列推理卡已经适配了包括云天天书、通义千问、百川智能、以及Llama2/3等在内的近十个主流大模型。公司Deep Edge 10是国内首创的国产14nm Chiplet大模型推理芯片，采用自主可控的国产工艺，内含国产RISC-V核，支持大模型推理部署。



公司联合华为，在全国范围内基于昇腾服务器实现DeepSeek-R1全尺寸模型（6710亿参数）FP16精度的本地化部署，并配合客户实现了相关应用，包含但不限于龙岗区政务平台、“南山通”小程序AI数字人技术等。公司与华为昇腾合作打造“天舟”大模型一体机。 公司与闪极科技、LoHo联合打造的AI智能眼镜正式发布。该产品搭载云天励飞自研大模型“云天天书”，可为其AI记忆系统提供强大技术基础。

翱捷科技：阿里巴巴持股+AI终端+物联网芯片，

公司主营业务是芯片产品销售、芯片定制服务及其相关产品销售、半导体IP授权。公司产品及服务包含芯片产品、芯片定制及半导体IP授权。公司的主要产品为支持蜂窝移动通信系统的蜂窝基带芯片以及支持非蜂窝移动通信系统的非蜂窝物联网芯片两个类别。公司有配套天启卫星星座终端应用的芯片研发。阿里巴巴(中国)网络技术有限公司持有公司股票6455.74万，占比15.43%，为公司第一大股东。



公司拥有全制式蜂窝基带芯片及多协议非蜂窝物联网芯片研发设计实力，具备超大规模复杂高速SoC芯片定制及半导体IP授权服务能力。

目前，公司拥有芯片产品、芯片定制业务、IP授权业务三条主要产品线。

公司芯片产品主要为蜂窝基带芯片和非蜂窝物联网芯片。公司2-4G基带芯片已实现商业化，5G蜂窝物联网基带芯片预计年底量产。公司4G芯片性能对标国际龙头高通，具备国产化能力，且已成为中兴通讯、有方科技、高新兴、移远通信等国内龙头模组厂商的基带供应商。



在人工智能领域，拥有高速SoC芯片定制能力以及基于AI芯片架构和自研ISP实现智能IPC芯片流片。此外，公司在智能手机领域的技术储备包括CPU技术、GPU技术。目前公司在积极推进5G智能手机芯片研发，计划2025年推出5G RedCap智能终端芯片，2026年推出5G智能手机SOC芯片。

华为产业链

华为产业链今日表现强势，



福日电子、华映科技、科森科技等涨停。



消息上，据证券时报2月24日报道，华为常务董事余承东在微博发视频对“新形态手机”进行预热。



余承东表示，华为3月将发布一款“别人想不到的”产品，这是第一款为原生鸿蒙而生的新形态手机，硬件、软件、生态全部突破，腾讯、字节、阿里、美团等生态伙伴正在全力冲刺，优化应用体验。



国盛证券表示，目前鸿蒙已经成为国内第二大智能手机操作系统，开源鸿蒙生态设备已经突破10亿台，未来有望迎来PC等新的终端类型。

数据显示，华为品牌2024年第三季度出货量达到110万台，份额为10%，同比增加1个百分点，对比市场整体实现逆势增长。

另外，此前华为发布升级版AI助理“小艺”，这是华为首次将原生AI能力融入操作系统，在盘古大模型加持下，“小艺”能力全面提升，具备更强的感知、推理能力，可实现23类Top场景记忆感知，任务成功率超过90%，知识量突破万亿。国盛证券指出，新的鸿蒙操作系统将实现“AI+OS”深度融合，AI大模型运行更高效。

飞行汽车

飞行汽车板块今日活跃，

天成自控2板，

山河智能、四川九洲等涨停。





催化上，据成都发布公众号消息，2月21日，成都市低空经济和商业航天产业集群重大项目集中签约暨现场推进活动举行，现场集中签约国家高端航空装备技术创新中心等47个重大项目，协议总投资额超500亿元。



中信证券研报认为，2025年低空经济将迎来重大改变，应积极关注政策对低空经济的支持力度及资金、项目落地情况以及亿航智能运营证OC的发放情况。可关注eVTOL制造商、基础设施及运营商业链和关键零部件厂商等产业链公司。